Кез келген елдегі банк жүйесіндегі және оны басқарудағы ең маңызды буын орталық банк болып табылады. Бұл институттың функциялары әртүрлі және өте қызықты, өйткені ол айналысатын мәселелер мемлекеттің экономикалық өмірінің әртүрлі салаларында жатыр. Оның негізгі міндеті – ел ішіндегі ұлттық валютаның тұрақтылығын қамтамасыз ету және оның сыртқы нарықтағы айырбас бағамын ұстап тұру.
Көп жағдайда қаржы органы мемлекетке тікелей бағынбайды. Көбінесе ресми түрде банк мүлкінің иесі қандай да бір мемлекеттік орган болып табылады, бірақ әдетте акционерлер жеке тұлғалар болып табылады. Елдің орталық банкінің негізгі функциялары өте маңызды және барлық дерлік штаттар үшін бірдей:
- біріншіден, Орталық банк елде жұмыс істейтін банкноттардың эмитенті болып табылады, яғни шамамен айтқанда, ол ақша басып шығарады;
- екіншіден, ол «банктердің банкі» қызметін атқарады, коммерциялық қаржы институттарының қажеттіліктеріне қызмет етеді және міндетті резервтерді сақтауды өз мойнына ала отырып, жалпы жүйенің тұрақтылығын бақылайды;
- үшіншіден, мемлекеттің ақша-несие саясатының жүргізушісі қызметін атқарады, соған байланысты ол бірқатар іс-шараларды жүзеге асырумен айналысады.
Сонымен, кез келген орталық банк осылай істейді. Оның ақша-несие саясатын жүргізуге байланысты атқаратын қызметтері де назар аударарлық және қызықты, олар оның коммерциялық банктермен қарым-қатынасын қайталайды.
Орталық банк инфляция мен ұлттық валютаның айырбас бағамын бақылайды және ол мұны үш қаржы құралының көмегімен жүзеге асырады:
- Ақша ұсынысын басқару. Ақшаның көптігі оған сұранысты азайтып, құнын төмендетеді. Нәтижесінде сыртқы нарықта валюта арзандап, инфляция үдей түседі. Нарықтық экономикадағы процестерге елеулі әсер ететін шикі құрал.
- Базалық пайыздық мөлшерлемені және міндетті резервтерді басқару. Осы екі көрсеткішті төмендетіп, көбейте отырып, Орталық банк ақшаның «бағасын» да бақылайды және банк жүйесінің жұмысын реттейді, ол арқылы ақша және тауар нарықтарындағы сұраныс пен ұсынысқа әсер етеді.
- Валюталық интервенциялар. Инфляцияға айтарлықтай елеусіз әсер ететін, бірақ ұлттық валютаның бағамын бақылауға көмектесетін ең жиі қолданылатын құрал. Ашық нарықтарда резервті немесе ұлттық валютаны сатып алу немесе сату арқылы Орталық банк оның экономикадағы массасына және сәйкесінше оның бағасына әсер ете алады. Оған қоса, ол мемлекеттік эмиссиялық бағалы қағаздарды сатып алу және сатумен айналысуы мүмкін.
Орталық банк, оның функцияларына байланыстыелден тар немесе кең болуы мүмкін, әрине, мемлекеттің қаржы-несие жүйесінде таптырмас орган болып табылады. Қарапайым банктерден басқа мемлекетке ішкі қарыз алу және қазынашылық немесе соған ұқсас орган шығарған мемлекеттік облигацияларды сату арқылы несие береді. Ресейдің Орталық банкінің, мүмкін басқа елдердің де функциялары мұнымен бітпейді. Орталық банктердің көпшілігі макроэкономикалық көрсеткіштерге қатысты статистикалық ақпаратты жинаумен және жариялаумен, ресми валюта бағамдарын белгілеумен және басқа да қосымша тапсырмалармен айналысады.
Кез келген елдің экономикалық жүйесінде орталық банк сияқты маңызды істермен айналысатын органды табу қиын. Оның атқаратын функциялары мен шешетін міндеттері соншалық, оларсыз, мүмкін, нарықтық экономикада мемлекет өмір сүре алмайды.
