Кәсіпорынның қаржылық тұрақтылығын талдау

2024 Автор: Henry Conors | [email protected]. Соңғы өзгертілген: 2024-02-12 09:49

Әлемде әртүрлі өнімдер мен тауарлар шығаратын немесе өз қызметтерін ұсынатын көптеген кәсіпорындар бар. Олар қалай суда қалады? Кәсіпкерлер өз ұйымдарын қалай алға жылжытып, дамыта алады? Ол үшін кәсіпорынның қаржылық тұрақтылығын талдау сияқты нәрсе бар.

Қаржылық тұрақтылық дегеніміз не?

Қаржылық тұрақтылық ұйымды қаржылық жағынан сипаттайды, өйткені абсолютті кез келген ұйымның нәтижесі ондағы белгілі бір қаржы көлемінің болуына және олардың дұрыс бөлінуіне байланысты. Нақтырақ айтсақ, тұрақтылық қаржылық тұрақтылықты, кәсіпорынды жеткілікті қаржы көлемімен және басқа да қажетті ресурстармен қамтамасыз ету мүмкіндігін (немесе қабілетсіздігін) білдіреді. Ол сондай-ақ қаражатты пайдаланудың тиімділігін, басқа қаржылық кәсіпорындармен жұмыс істеуі мен байланысын және компанияның тұрақтылығы мен сенімділігін білдіреді.

Жоғарыда келтірілген анықтамаларды өзгерте отырып, біз қаржылық тұрақтылық анықтамасын кеңейте аламыз,кәсіпорынның тұрақтылығын айғақтайтын ұқсас ерекшеліктерін атап көрсету. Осылайша, қаржылық тұрақты кәсіпорын өз мақсаттарына сәйкес жұмыс істейді.

Фирмалар үнемі әртүрлі қиындықтармен және салдарлармен бетпе-бет келеді, бұл ұйымның өз мақсаттарына жетіп жатқанын түсінуді қиындатады.

Бұл белгісіздіктің бизнес үлгілеріне әсері тәуекел деп аталады. Ол кәдеге жарату процедураларын енгізу арқылы оны өзгерту мақсатында анықтау, талдау және бағалау арқылы тәуекелді басқарады. Бухгалтерлер мен талдаушылар бірге жұмыс істеп, шығын туралы есептердегі деректерді ескере отырып, дағдарыстың, мысалы, банкроттықтың алдын алады.

Жағдайына қарай қаржылық тұрақтылық мынадай түрлерге бөлінеді:

Абсолютті. Егер компания қарыздар мен кредиторларға тәуелсіз болса да, жұмысын жалғастыру үшін жеткілікті қолма-қол ақшаға ие болса, оны қаржылық тұрақты деп атауға болады.
Тұрақты. Кәсіпорынды қажетті қаражатпен және ресурстармен қамтамасыз етеді, салыстырмалы тұрақтылық жағдайында.
Тұрақсыз. Қаржылық төлемдерді уақтылы төлей алмау, ұйымды жұмыс істеу үшін қажетті қаражатпен және ресурстармен қамтамасыз ету.
Дағдарыс. Қарапайым тілмен айтқанда, бұл банкроттық деп те аталатын шарт. Бұл кәсіпорынның қаржылық жағдайын сақтау және кәсіпкерлік қызметті жалғастыру мүмкіндігін толық жоғалтуды білдіреді.

Ұйым жағдайының деңгейін анықтау үшін әрбіркәсіпкер мұны қалай жасау керектігін білуі керек. Бұл ұйымның қаржылық тұрақтылығын талдауды анықтауға көмектеседі. Оны міндеті тұрақты тұрақтылықты қамтамасыз ету болып табылатын басшылық басқарады. Сондай-ақ кәсіпорынның бүкіл жұмысын талдайды. Зерттеу әдетте келесі бағытта жүреді:

пайда көрсеткіштерін толық талдау;
рентабельділік көрсеткіштерін зерттеу;
сату нарығындағы қаржылық тұрақтылық пен тұрақтылықты арнайы талдау;
капиталды және сатылатын өнімді немесе қызметті пайдалану тиімділігін зерттеу.

Бизнес талдаушысы осы критерийлердің барлығын талдайды. Оның міндеті - компанияның жағдайын анықтау, зерттеу, жаңа бизнес модельдерін болжау және әзірлеу. Кәсіпорынның қаржылық тұрақтылығын талдаудың негізгі қызметі дағдарысқа әкелмейтіндей кемшіліктерді жою болып табылады. Бұл басты мақсат, өйткені ұйымның болашағы мен беделі, жұмысы мен қызметі соған байланысты.

Қаржылық тұрақтылық өз кезегінде кәсіпорынның жоғары өнімділігіне және жоспарланған тапсырмалардың орындалуына кепілдік береді. Қалыпты жұмыс істейтін кәсіпорынды қаржылық қажеттіліктерін өз бетінше төлей алатын және ұсынылатын қызметтерді орындай алатын кәсіпорын деп атауға болады.

Алдын ала тұрақтылық талдауы

Аналитикалық жұмысты орындамас бұрын компанияның ағымдағы жағдайына алдын ала баға беру қажет.кейінгі талдау мәселелері. Ол үшін сізге қажет:

қазіргі жағдайды, соның ішінде мүлікті бағалау;
кәсіпорын жұмыс істейтін шарттарды талқылау;
қол жеткен нәтижелерге талдау жасаңыз;
жаңа мақсаттарды әзірлеу, ұйымның болашағын талдау.

Қаржылық тұрақтылықты талдаудың бұл әдісі әрбір кәсіпорын үшін өте маңызды, оларды тұрақты бухгалтерлік есептерде де көрсетуге болады. Олардың әрқайсысы ұйым жұмысының тиімділігі мен болашағын толық көрсетуі керек. Дегенмен, мұндай есептер компанияның өнімділігі төмендеп, қаржылық жағдайға зиянын тигізсе, шығын баптарын да қамтуы мүмкін. Мұндай жағдайларда компания өз жұмысында әртүрлі талдаулар жүргізіп, туындаған «проблемаларды» жоя бастайды.

Экономикалық потенциалды анықтау

Әр ұйымның экономикалық әлеуетін екі жағынан қарауға болады: мүліктік және қаржылық. Олар үнемі өзара байланысты, өйткені мүліктік әлеуеттің нашарлауы қаржылық жағдайдың төмендеуіне әкеледі және керісінше.

Кәсіпорынның қызмет ету процесінде активтерді дұрыс бөлу өте маңызды, өйткені болашақ қаржылық жағдай олардың инвестициясына байланысты. Ол үшін кәсіпкерлер әлемінде талдаудың кейбір категориялары қайта пайда болуда - тік және көлденең.

Тік талдау кәсіпорын қаражатының құрылымы мен көздерін сипаттау үшін бар. Ол бағалау үшін де қолданыладыинфляцияның әсері және компанияңызды бәсекелестердің ұйымдарымен үнемі салыстырып отырыңыз, болашақта инвестиция алуды жоспарлаңыз, инвесторлар мен әлеуетті сатып алушылар алдында компанияның беделіне жұмыс жасаңыз.

Көлденең талдау тек аналитикамен жұмыс істеуге бағытталған, ол аналитикалық кестелерді құрастыру үшін қолданылады. Олар әдетте белгілі бір кезеңдегі өсу қарқынын көрсетеді, бұл ұйымдардың іс-әрекетін талдауға ғана емес, сонымен қатар олардың дамуының болжамдарын жасауға көмектеседі.

Сонымен қатар трендті талдау деген бар. Ол әрбір есепті позицияны бірқатар алдыңғы кезеңдердің позицияларымен салыстыруға және компанияның болашағын еркін анықтауға мүмкіндік береді. Факторлық талдау ұйымның дамуына әсер ететін факторларды (оң және теріс) бағалайды.

Бұл сынақтар өзара байланысты және ұқсас артықшылықтары бар. Олардың өзара әрекеттесуі компанияның әрекетін салыстыру, оның жағдайын анықтау үшін өте пайдалы. Олар кәсіпорынның қаржылық тұрақтылығын талдаудың негізгі көрсеткіштерін ескере отырып, кәсіпорынның ағымдағы жағдайын тиімді анықтай алады.

Критерийлер мен көрсеткіштер

Сарапшыларға компанияның іс-әрекеті мен өнімділігін әртүрлі қырынан бағалауға мүмкіндік беретін мұндай көрсеткіштер өте көп. Бұл көрсеткіштердің мәліметтерін қаржылық тұрақтылық коэффициенттерінің талдауы деп атауға болады. Келесі коэффициенттер ажыратылады:

Ұйымның дербестігі. Яғни, ұйымның меншікті капиталының жалпы капитал сомасына қатынасы. Оны коэффициент деп те атайдытәуелсіздік.
Шығын қатынасы. Ол несие беруші салымының сомасын және компанияның өз кірісін, олардың өзара әрекетін және өзара тиімді үлгілерін сипаттайды.
Активтерді жабу коэффициенті. Бұл қолданыстағы активтер есебінен қарыздар мен несиелерді төлеу мүмкіндігінің анықтамасы. Бұл қатынас активтердің қай бөлігі қарыздарды төлеуге кететінін дәл есептейді. Ол өтімділік пен қаржылық тұрақтылықты талдау үшін де қолданылады.
Инвестицияларды жабу коэффициенті. Компанияның тұрақты инвестиция арқылы қалай жұмыс істейтінін көрсетеді.

Қаржылық тұрақтылықты талдау үлгісін жасау үшін егжей-тегжейлі кестелер мен диаграммаларды пайдалану қажет, олар міндетті түрде келесі өзгерістерді қамтиды:

жалпы меншік құны;
айналымнан тыс немесе айналымдағы активтер;
материалдық емес активтердің, негізгі құралдардың, қаржылық инвестициялардың құны;
босалқылар мен дебиторлық берешек құны;
кейбір қысқа мерзімді қаржылық инвестициялар, сондай-ақ бар активтер мен басқа қорларды талдау.

Қаржылық есептілікті талдау

Бұл талдау қаржы жүйесі туралы ақпараттың негізгі көзін береді. Оның негізінде бизнес үлгілерін міндетті түрде құрастыру, барлық маңызды көрсеткіштерді болжау және бағалау жүзеге асырылады. Компаниялардың құрылымы қаржылық тұрақтылықты талдауды қоса алғанда, барлық бухгалтерлік есептерді ескере отырып құрылады.

Бухгалтерлік есеп жүргізудің басты артықшылығыбухгалтерлік есеп бойынша есепте қамтылған деректер, әдетте, салыстырмалы түрде сенімді болып саналады. Жазбаларды талдау әрқашан арнайы есепке алу принциптеріне сәйкес жүзеге асырылады, сондықтан барлық ақпарат сенімділіктің жеткілікті жоғары дәрежесіне ие, бірақ әлі де кейбір кемшіліктерге жол беріледі. Бұл компанияларға елеулі тәуекелдерсіз болашақ әрекеттерін дәл болжауға және кәсіпорынның төлем қабілеттілігі мен қаржылық тұрақтылығына талдау жүргізуге мүмкіндік береді.

Алайда мұндай есептердің толық сенімділігі үшін бірнеше әрекеттерді орындау қажет: қаржылық (бухгалтерлік) есептерді тексеру (ресми растау) және ақпаратқа жүйелі түрде түзетулер енгізу. Сонда ғана барлық есептеулер шынымен дұрыс болады.

Қаржылық талдау түрлері

Ұйымның қаржылық тұрақтылығын талдау екі түрге бөлінеді: сыртқы және ішкі.

Ішкі талдауды, әдетте, кәсіпорынның ішкі органдары жүргізеді. Оның нәтижелері әдетте кәсіпорындағы қаржылық жағдайды бақылау, болашақ дамуды болжау және т.б. Мұндай талдаудың мақсаты ұйымның бюджетіне қаражаттың дұрыс және тұрақты қозғалысы болып табылады. Өйткені, қаржылық ресурстар кез келген бизнесті жүргізу үшін өте маңызды.

Сыртқы талдауды инвесторлар, аудиторлар, ресурстардың әртүрлі түрлерін жеткізушілер, сондай-ақ әртүрлі бақылау органдары жария есеп беру арқылы жүзеге асырады. Ішкі және сыртқы талдау ұйымның жұмысына айтарлықтай әсер етеді.

Осы есептердің ерекшелігі, сәйкесҚаржылық тұрақтылықтың валюталық бағамдық талдауының деректері олардың әрқайсысы бірге және бөлек ұйымның, оның қаржысының, сондай-ақ жалпы жағдайдың белгілі бір көрінісін назарға ұсынады.

Қаржылық талдау әдістері

Бизнес-сарапшылар қаржылық тұрақтылықты талдау көрсеткіштерін жіктейтін әдістер мен әдістерді келесі санаттарға бөлуге болады:

Формалдау дәрежесі. Ол, өз кезегінде, формальданған және формальды емес болып екіге бөлінеді. Біріншісі қаржылық тұрақтылыққа қатысты негізгі әдістер болды және болып табылады. Ресми еместері сарапшылардың, жұмысшылардың және талдаушылардың пікірлеріне негізделген және жай ғана кейбір аналитикалық әдістерді сипаттайды.
Аспаптар дәрежесі. Яғни, статистиканы жүргізудің экономикалық, математикалық әдістері және оңтайлы бағдарламалау, олар да көптеген ішкі топтарға бөлінеді.

Кәсіпорынның қаржылық тұрақтылығын талдау туралы курстық жұмыстың авторы міндетті түрде толық сипаттау үшін осы талдаудың кейбір әдістерін білу жеткіліксіз екенін көрсетуі керек. Кәсіпкер үшін жаңа әзірлемелерді жасап, оны жүзеге асыра алатын білікті кадрлардың болуы маңызды. Сонымен қатар, компанияны заманауи компьютерлік технологиялармен қамтамасыз ету қажет.

Жалпы қаржылық тұрақтылық

Кәсіпорын қызметінің қаржылық-экономикалық аспектілерінің дұрыс жүргізілген талдауы орындалған жұмысты бағалауға және өзгерістерді дұрыс болжауға көмектеседі.ең көп пайда алыңыз. Ол үшін қаржылық тұрақтылықты бағалауға талдау жүргізеді, сондықтан бұл әрбір кәсіпкер үшін басты басымдық болып табылады.

Әр компанияға тиесілі қаржы ресурстары нарық ережелеріне сәйкес болуы керек. Олар сондай-ақ әрбір бизнес үшін қажет немесе жоқтығын көрсетеді.

Сыртқы әсер ету факторлары

Кәсіпорынның жұмыс істеуі көбінесе ұсынылатын өнімнің немесе көрсетілетін қызметтің сапасына, сондай-ақ қызметке, оның жұмысының уақтылылығына және ұйымның жалпы капиталына байланысты. Барлық осы міндетті заттар өздерінің әрекеттері туралы белгілі бір ақпаратты қамтуы керек, яғни қандай да бір жолмен негізделуі керек. Ол үшін тиімділігі мен маңыздылығын анықтауға, сондай-ақ ұйымның болашағына болжам жасауға және тұтынушыларды жақсы өніммен қамтамасыз етуге мүмкіндік беретін көптеген талдаулар бар.

Қаржылық тұрақтылық көрсеткіштерін сапалы талдау арқылы кәсіпорын өнім нарығында бәсекеге қабілетті бола алады. Дегенмен, ұйымдардың қаржылық тұрақтылығына тікелей әсер ететін көптеген сыртқы факторлар бар. Олар мыналар болуы мүмкін:

Елдегі экономика. Кез келген кәсіпорын, тіпті жекешелендірілсе де, елдің экономикалық жағдайына байланысты болады. Экономика құлдыраған кезде өтімділік пен төлем қабілеттілігінің төмендігі сияқты тәуекелдер болуы мүмкін, ал төтенше жағдайларда банкроттықты болдырмау мүмкін емес.
Бәсекеге қабілеттілік. Бұл тұжырымдама әрқашан кәсіпкерлер арасында танымал болды: егер сіздің өніміңіз бәсекеге қабілетті болса,Бұл ұйым назар аударуға тұрарлық дегенді білдіреді. Дегенмен, адам әрқашан күресіп, өз өнімін немесе қызметін алға жылжытып, ұйымның әлеуетін сақтау керек. Оған өнім сапасының жеткіліксіздігі де әсер етуі мүмкін, сондықтан тұтынушылар күштірек кәсіпкерлерге артықшылық береді.
Елдегі макроэкономика. Экономиканың күшті әсерінен басқа, макроэкономиканы да ескерген жөн. Валюта бағамының өзгеруі, елдегі сыртқы экономикалық байланыстардың әсері – осының барлығы кәсіпорынның жағдайына әсер етеді.
Инфляция. Валюта әсерінен басқа инфляцияның маңызы зор. Бұл ұйымның жағдайын, соның ішінде қаржылық жағдайын айтарлықтай тұрақсыздандырады.
Саясат. Кәсіпкерлікпен айналысуға елдегі саяси жағдай да тікелей әсер етеді. Кез келген заңдар немесе реформалар болашақта кәсіпорынның жұмысына әсер етуі мүмкін. Немесе тұтынушыларды қорғау құқығы күшіне енеді, бұл да компанияның беделіне айтарлықтай нұқсан келтіруі мүмкін.

Жоғарыда аталған факторлардың бірі немесе бірнешеуі бизнестің соңы болуы мүмкін. Бұған жол бермеу үшін компанияның да, оның бәсекелестерінің де қаржылық жағдайының тұрақтылығына талдау жасалады.

Қорытынды

Қаржы әрқашан сапалы тауардың кепілі, пайдалы келісім-шарттар мен мәмілелерді анықтау, барлық ұйымдар мен кәсіпорындардың сипаттамалары болды.

Әр компания күн сайын көптеген талдаулар жүргізеді, бизнесті дамыту модельдерін құрастырады, болашақтың перспективаларын анықтайды, жүргізілген талдаулар негізінде жоспарлар жасайдытөлем қабілеттілігі және қаржылық тұрақтылық.

Осылайша, қаржылық тұрақтылық кез келген шаруашылық жүргізуші субъектілердің негізгі сипаттамаларының бірі болып табылады. Ол кәсіпорынның бәсекеге қабілеттілігін, оның ағымдағы және потенциалды тұрақтылығы мен сенімділігін анықтауға мүмкіндік береді. Мұның бәрі дұрыс даму стратегиясын алдын ала таңдауға көмектеседі.

Алайда, барлық сынақтар бойынша ортақ шығындар кейде өте жоғары болады. Шынында да, олардың құнына қазіргі нарықтағы еңбегі жоғары бағаланған қызметкерлердің, жалданған мамандардың және бизнес-аналитиктердің сыйақысы да кіреді.

Кез келген кәсіпорынның күрделі болуы мүмкін. Егер ұйым дұрыс жұмыс істесе, соңында ол тұтынушыларды сапалы және бірегей өніммен қамтамасыз етеді. Клиенттер, өз кезегінде, компанияның беделін ол туралы оң пікір қалдыру арқылы жақсартады және олар басқа тұтынушыларды тарта алады.